ما هو عائد الاستثمار؟

صيغة حساب العائد على الاستثمار بسيطة: العائد على الاستثمار يساوي صافي الربح مقسومًا على إجمالي تكلفة الاستثمار، معبرًا عنه كنسبة مئوية. صافي الربح هو الفرق بين الإيرادات الناتجة عن الاستثمار والنفقات المرتبطة به.

تشمل التكلفة الإجمالية للاستثمار جميع المصاريف المتعلقة بالاستثمار ، مثل سعر الشراء وتكاليف الصيانة وأي مصاريف أخرى متكبدة في هذه العملية.

العائد على الاستثمار، أو ما يعرف أيضًا باسم ROI، هو مفهوم مهم في عالم الأعمال. ففي أي صناعة، تحتاج إلى التأكد من أن الأموال التي تنفقها تولد قيمة مالية في المقابل. ويتضح مفهوم "العائد على الاستثمار" من خلال صيغة رياضية يمكن للمستثمر استخدامها للحكم على مدى أداء عملية شراء معينة مقارنة بعمليات شراء أخرى.

يمكن أن تكون حسابات عائد الاستثمار مثالية في إنشاء حالات عمل لمقترحات محددة. على سبيل المثال ، يمكنك استخدام عرض توضيحي لعائد الاستثمار المحتمل لحملة تسويق عبر البريد الإلكتروني لإقناع قادة الأعمال بأن الاستثمار في البريد الإلكتروني ضروري.

دعنا نلقي نظرة فاحصة على عائد الاستثمار ، وماذا يعني لك.

ما هو عائد الاستثمار؟

بعبارات بسيطة ، يتم تعريف عائد الاستثمار على أنه نسبة صافي الربح الذي يمكن الحصول عليه من عنصر ما ، على التكلفة الإجمالية للاستثمار.

العائد ببساطة هو الربح المحقق نتيجة لاستثماراتك. يكون عائد الاستثمار أكثر فائدة لأهداف عملك عندما يشير إلى شيء ملموس وقابل للقياس. تستخدم الشركات عائد الاستثمار لتحديد المكاسب والعوائد المالية لكل ما تنفق عليه الأموال. بينما تحلل معظم الشركات استثماراتها بالأرقام النقدية ، فمن الممكن أيضًا النظر إلى عائد الاستثمار في حالة يكون فيها "الوقت" أو "الجهد" هو الاستثمار.

عندما تحسب الشركات عائد الاستثمار ، فإنها تقدم المفهوم كنسبة ، مثل 4 دولارات لكل 1 دولار يتم إنفاقه. يمكن استخدام مقياس أو رقم عائد الاستثمار في مجموعة من الاستثمارات والصناعات ، ويؤثر على مفاهيم مثل العائد على حقوق الملكية ، والعائد على الإنفاق الإعلاني ، والعائد الاجتماعي على الاستثمار ، والعائد على الأصول.

ما هو الاستثمار؟

لفهم وحساب عائد الاستثمار بشكل صحيح ، تحتاج أولاً إلى فكرة عن ماهية "الاستثمار". عادة ما يتم استخدام المصطلح للإشارة إلى شراء أسهم في شركة أو تمويل مشروع تجاري لشخص آخر. تختلف الاستثمارات في عملك الخاص قليلاً ، لكن لها غرضًا مشابهًا لزيادة أرباحك.

اعتمادًا على مجال عملك ، يمكن أن تبدو أنواع الاستثمارات التي تقوم بها مختلفة تمامًا. لا يجب أن تكون دائمًا مفهومًا ملموسًا ، مثل الاستثمار الأولي في معدات جديدة أو مواد عالية الجودة. يمكن لمالكي المتاجر عبر الإنترنت أو مطوري التطبيقات إجراء استثمارات في أشياء مثل التخزين السحابي أو خادم جديد ، والتي يرغبون في تحديد عائد الاستثمار لها.

الشركات التي تبيع في الطوب وقذائف هاون تحتاج المواقع إلى حساب عائد الاستثمار أيضًا. على سبيل المثال ، قد ترغب شركة بيع بالتجزئة في تحديد مقدار الأموال التي يمكنها جنيها من أحد المنتجات.

كيف تحسب عائد الاستثمار؟

يعد حساب عائد الاستثمار أبسط بكثير مما تعتقد.

على الرغم من وجود عدد قليل من الطرق المختلفة المتاحة، فإن الخيار الأكثر شيوعًا هو استخدام صافي الدخل مقسومًا على التكلفة الإجمالية للاستثمار. بعبارة أخرى، ستكون معادلة العائد على الاستثمار:

دعنا نلقي نظرة على مثال لمعرفة عائد الاستثمار في الممارسة العملية.

تخيل أنك تنفق ما مجموعه 1,000 دولار للترويج لعملك على القبعة عبر وسائل التواصل الاجتماعي. بعد انتهاء حملاتك ، ستنظر في صافي ربحك (مقدار ما حققه متجرك بعد إزالة أشياء مثل الضرائب). قد تعادل التكلفة الإجمالية لمبيعاتك 5000 دولار أكثر مما كانت عليه خلال نفس الفترة بدون التسويق عبر وسائل التواصل الاجتماعي.

المعيار مهم إذا كنت تحاول حساب زيادة في عائد الاستثمار. في هذه الحالة ، ستعطي مقارنة الأرباح بالاستثمار عائد استثمار يبلغ 500٪.

مثال آخر قد يكون مستثمرًا يضع 10,000 دولار في مشروع بدون رسوم أو تكاليف إضافية. قد يكون إجمالي أرباح الشركة 15,000 دولار لهذا العام ، مما يعني أن المستثمر حقق حوالي 5000 دولار. سيؤدي هذا إلى عائد استثمار يبلغ حوالي 150٪.

توجد طرق أخرى لحساب العائد على الاستثمار، مثل النظر إلى مكاسب الاستثمار مقسومة على قاعدة الاستثمار. في هذه الحالة، يكون العائد على الاستثمار = مكاسب الاستثمار / قاعدة الاستثمار.

أمثلة على حسابات عائد الاستثمار

بالنسبة لصاحب العمل ، يمكن أن يكون حساب عائد الاستثمار جزءًا مهمًا من ضمان أن رأس المال المستثمر يؤدي إلى فرص أفضل بمرور الوقت. ومع ذلك ، من المهم ملاحظة أن فهم نتائج فرص الاستثمار الخاصة بك قد يتطلب النظر في أكثر من مجرد عائد استثمار.

على سبيل المثال ، إذا كنت تنفق على استثمارات طويلة الأجل ، مثل تكلفة نشر أجهزة كمبيوتر جديدة ، فأنت بحاجة إلى التفكير في مجموعة متنوعة من المدخلات ، مثل تكلفة أجهزة الكمبيوتر الفعلية ، وتكاليف الشحن والمهام ، وتكاليف الصيانة ، والتركيب و قريباً. يجب تنفيذ كل هذه العناصر في صيغة العائد على الاستثمار لتقديم نسب ربحية دقيقة.

ستحتاج أيضًا إلى التفكير في النسبة المئوية لعائد الاستثمار خلال فترة زمنية محددة. يمكن أن تشمل الأرباح التي تربحها من استثمار جديد (مثل أجهزة الكمبيوتر) مبالغ مالية صعبة تأتي من زيادة الإنتاجية ، بالإضافة إلى انخفاض تكاليف الصيانة القادمة من حساب التوفير مقارنة بالأجهزة السابقة.

ستتمكن الشركة بعد ذلك من حساب عائد الاستثمار عند تقييم أنواع مختلفة من أجهزة الكمبيوتر ، باستخدام المكاسب والتكاليف المتوقعة لتحديد عائد الاستثمار الأعلى. يمكن للشركة أيضًا حساب عائد الاستثمار في نهاية فترة محددة باستخدام الأرقام الفعلية للتكلفة الإجمالية وصافي الدخل للاستثمارات. يمكن بعد ذلك مقارنة عائد الاستثمار الفعلي بعائد الاستثمار المتوقع لتقييم ما إذا كانت فرص الاستثمار تستحق ذلك.

كيف تفسر حسابات عائد الاستثمار

في معظم الحالات ، يتم استخدام عائد الاستثمار لقياس وفهم المقاييس المختلفة ، وكلها تساعد في تحديد مدى ربحية العمل أو المشروع. لحساب عائد الاستثمار الخاص بك بأقصى قدر من الدقة ، ستحتاج إلى التأكد من أنك تفكر بشكل كامل في جميع التكاليف والعائدات الإجمالية.

عندما يكون لحسابات العائد على الاستثمار نسبة عائد إيجابية ، فهذا يعني أن العمل أو أي مشروع يتم قياسه يكون مربحًا. ومع ذلك ، من الممكن أن ترى عائد استثمار سلبيًا أيضًا ، مما يعني أنك تنفق أموالًا أكثر ، أو تدين بأكثر مما تكسب.

إذا كان عائد استثمارك سلبيًا ، فستعرف أن الاستثمار الذي تقوم به ليس مفيدًا لعملك. على سبيل المثال ، عائد استثمار سلبي تم الحصول عليه من منتج جديد في ملف بيع بالتجزئة or متجر التجارة الإلكترونية سيشير إلى أنه يجب عليك التوقف عن شراء هذا المنتج وبيعه.

بدلاً من ذلك ، يشير عائد الاستثمار الإيجابي إلى أنك تتخذ القرار الصحيح مع مشروع ما ، مما قد يدفعك إلى إنفاق المزيد من الأموال على تلك الإستراتيجية المحددة. إذا كان نوع معين من الاستثمار ينتج عائدًا مرتفعًا على الاستثمار ، فيمكنك أيضًا اختيار قضاء المزيد من وقتك في استثمارات مماثلة في المستقبل.

إيجابيات وسلبيات استخدام عائد الاستثمار كمقياس

والجدير بالذكر أن عائد الاستثمار هو مجرد شكل واحد من المقاييس المتاحة للاستخدام في عملك. ليس من السهل دائمًا حساب عائد الاستثمار. ستتداخل بعض الاستثمارات ، مما يجعل من الصعب تحديد أيها يحقق أكبر قدر من الربح.

في المثال أعلاه الذي يشير إلى الإنفاق على وسائل التواصل الاجتماعي ، يمكنك فقط تقدير عائد الاستثمار لوسائل التواصل الاجتماعي لعملك ككل باستخدام هذه الطريقة. لن يكون من الممكن فهم القناة أو الإستراتيجية التي حققت أكبر عائد على الاستثمار دون مزيد من التحقيق.

بالإضافة إلى ذلك ، من الصعب معرفة متى يجب أن يُعزى تقدير كامل لعائد الاستثمار إلى فكرة واحدة. على سبيل المثال ، مع عائد الاستثمار في وسائل التواصل الاجتماعي ، قد يكون لديك استثمارات أخرى جارية للتفكير في النمو ، مثل التسويق الشفهي أو الإعلان دون اتصال بالإنترنت أو حملات البريد الإلكتروني.

على الرغم من هذه التحديات ، لا يزال عائد الاستثمار مقياسًا مفيدًا للغاية عندما تضمن أنك تكسب من عملك أكثر مما تنفق.

بالطبع ، هناك قيود على استخدام عائد الاستثمار أيضًا ، ومن ثم إنشاء حسابات أخرى مختلفة لمعدل العائد والتدفق النقدي على مر السنين. لا يسمح لك عائد الاستثمار بالنظر في "الوقت" في معادلتك. في حين أن عائد الاستثمار المرتفع قد يشير إلى استثمار جيد في البداية ، إلا أنه ليس جيدًا إذا كنت لا ترى العائد لعدد من السنوات. هذا هو السبب في أن العديد من الأشخاص ينظرون إلى "عائد الاستثمار السنوي" أو العائد السنوي للحصول على معدل مالي أكثر تحديدًا يعتمد على الوقت.

يمكن أن تختلف حسابات عائد الاستثمار أيضًا بين الشركات. تستخدم بعض الشركات عائد استثمار مختلفًا لاستثمارات مختلفة ، لذلك قد يكون من الصعب العثور على رقم ثابت لتمثيل القيمة. على الرغم من هذا التناقض ، لا يزال بإمكان المديرين فقط اختيار فرص الاستثمار ذات عائد استثمار أكبر ، مما قد يضر بربحية الشركة.

والجدير بالذكر أن عائد الاستثمار الأعلى قد يعني ربحًا إجماليًا أفضل للشركات على المدى القصير ، ولكن هذا الحساب أيضًا لا يعطي أي رؤى حول الفوائد غير المالية. على سبيل المثال ، قد تؤدي زيادة معنويات العمال عن غير قصد إلى ارتفاع معدل العائد الداخلي ، ولكن لن يكون من الممكن حساب ذلك من خلال النظر إلى مبلغ المال المكتسب بمرور الوقت.

ما هي بعض بدائل عائد الاستثمار؟

يمكن أن يكون فهم القيمة الحالية والقيمة المستمرة لاستثماراتك جزءًا مهمًا من إدارة عمل ناجح. ومع ذلك ، قد تعني قيود عائد الاستثمار أن الشركات تختار فحص حسابات النسبة المالية المختلفة بدلاً من ذلك. على سبيل المثال ، تشمل البدائل الشائعة ما يلي:

• ROE والعائد على الأصول: ينظر العائد على حقوق الملكية والعائد على الأصول إلى عوائد تكلفة الاستثمار المحددة. على سبيل المثال ، مع العائد على حقوق الملكية ، تنظر إلى القيمة الحالية والقيمة المستمرة للعقار الذي تستخدمه شركتك. بالنسبة للعائد على الأصول ، ستفحص الربحية المحتملة لاستثمار مثل استثمار الأسهم.
• عائد الاستثمار السنوي: هذا شكل من أشكال عائد الاستثمار الذي يأخذ في الاعتبار طول الفترة الزمنية التي سيحتفظ فيها صاحب المصلحة باستثمار معين. يمكن أن يوفر هذا نظرة أكثر دقة على تكلفة الاستثمار والنتائج المحتملة بمرور الوقت ، حيث يأخذ في الاعتبار كيفية تأثير الوقت على نتائج الاستثمار بأشياء مثل الضرائب ومكاسب رأس المال.
• عائد الاستثمار الاجتماعي: هذا شكل من أشكال حساب الاستثمار القائم على النتائج والذي يأخذ في الاعتبار التأثير الأوسع للقيمة البيئية والاقتصادية والاجتماعية على الشراء. يترجم هذا الحساب كل تلك المفاهيم غير الملموسة إلى صافي القيمة الحالية للفوائد ، وصافي القيمة الحالية للاستثمار.
• إحصائيات التسويق عائد الاستثمار: هذا نوع من حساب النسبة المالية الذي يساعد على تحديد فعالية ونتائج برامج التسويق واستراتيجيات الحملات. عادةً ما يكون الحساب الأساسي هو نمو المبيعات - تكلفة التسويق / تكلفة التسويق.
• إحصائيات وسائل التواصل الاجتماعي ROI: مرة أخرى ، هذا نوع من حسابات الاستثمار التي تبحث في مفهوم معين - فعالية حملة وسائل التواصل الاجتماعي. يمكن أن ينظر إلى أشياء مثل الوقت المستغرق لتوليد النتائج ، وجهات النظر التي تم إنشاؤها ، واستخدام الموارد.

يمكن للمحللين والخبراء الماليين في كثير من الأحيان العمل مع الشركات لمساعدتهم على تحديد أفضل بديل ممكن لعائد الاستثمار لحساباتهم.

هل يمكنك تحسين عائد الاستثمار؟

من المؤكد أنه من الممكن تحسين عائد الاستثمار. غالبًا ما يكون أفضل ما يمكنك فعله هو تقييم موقفك وخياراتك بعناية قدر الإمكان. إن فحص أشياء مثل أسعار الفائدة على استثماراتك وكيف قد تتغير قيمة الشراء بمرور الوقت سيمنحك المزيد من المعلومات لاتخاذ القرارات الصحيحة. بالنسبة لأنواع مختلفة من حساب عائد الاستثمار، هناك العديد من أدوات التحليلات لمساعدتك في تجربة خياراتك.

من المهم أن تكون على استعداد لاستكشاف طرق مختلفة والمشاركة في حسابات مختلفة أيضًا. كلما استكشفت خياراتك وفحصت أنواعًا مختلفة من الاستثمار ، أصبح من الأسهل اتخاذ القرارات وفقًا للحقائق والإحصاءات والبيانات.

إن جمع المعلومات حول كل شيء بدءًا من سوقك المستهدف وحتى صناعتك من شأنه أن يحدث فرقًا فيما يمكنك أن تتوقع تحقيقه من "عائد الاستثمار".